Инвест-Пророк
Назад

Диверсификация портфеля активов

Опубликовано: 21.04.2020
Время на чтение: 9 мин
0
33
Диверсификация портфеля активов - что это и зачем она нужна?
Есть такое выражение: "Не клади все яйца в одну корзину". И все мы прекрасно понимаем, что оно означает - не рисковать всем, что у тебя есть.
Диверсификация портфеля активов (акций) - это вложение Ваших средств в разные направления инвестиций, в разные эмитенты и т.д.
В результате это позволит  снизить риски потери средств и увеличить прибыль. Само слово диверсификация происходит от слова - разнообразие.
Все профессиональные инвесторы диверсифицируют свои вложения.
Людмила Лисичникова
Людмила Лисичникова
Задать вопрос
Чтобы сделать грамотные диверсифицированные вложения в активы надо стараться уметь "держать нос по ветру".
Очень часто рекомендуется людям разделить свои денежные средства, вложенные в фондовый рынок на равные части, далее по долям приобретать: валюту, облигации, акции, часть положить на вклад.
На мой взгляд такая диверсификация хороша для сумм от 1,0 миллиона рублей.
Что же делать тем, у кого значительно меньше миллиона?
Конечно - "Держать нос по ветру".
Что я имею в виду? Надо учиться ориентироваться в ситуации: что впереди нас ждёт-кризис или спокойные времена? А может быть Вы решили зайти в фондовый рынок уже в кризис?

В чем заключается диверсификация портфеля активов инвестора?

Диверсификация  портфеля активов инвестора определяется прежде всего долгосрочностью вложения в актив.

Многие обучающие инвестированию говорят о том, что инвестор может заходить на рынок в любой момент. В долгосроке - он всё равно окажется в плюсе. При этом они не учитывают  психологию людей. Если произошла коррекция на рынке на 10 и более %, то далеко не каждый из Вас может спокойно пересидеть убыток на своём счету (брокерском или ИИС). Поэтому диверсификация должна в том числе учитывать фазы рынка, и в зависимости от того, в какой фазе вы входите на рынок - вы должны решить вопрос: "Как вы будете диверсифицировать свои вложения".

Диверсификация портфеля активов перед кризисом.
Вы сразу спросите, как можно предугадать кризис? Никак. Даже опытные инвесторы не могут назвать точный год серьезной коррекции рынков. Но прислушиваться к определенным "гуру" нашего рынка стоит. Евгений Черных заранее рекомендовал выходить из акций перед мартовской коррекцией фондового рынка. Кречетов ждал обвала и в каждом видео предупреждал о нём с осени 2019 года.
Поэтому, если кризис впереди, то лучше заранее закупить валюту, диверсифицируя уже свой валютный портфель (евро+доллар). В этот период времени в рисковые активы - акции лучше не заходить.
Диверсификация портфеля в кризис и на растущем рынке.
Если вы заходите на фондовый рынок уже  в послекризисное время, то самое лучшее для небольших сумм - это приобретение акций. Стоит рассматривать прежде всего дивидендные акции и акции роста.
При этом портфель должен быть пропорционально разбит на планируемое количество приобретения эмитентов. Перекосов в сторону одного эмитента за счёт других быть не должно.

Например: приобретено 70 % акций Газпрома и 30 % акций других эмитентов. Это плохо диверсифицированный портфель.

Неправильная диверсификации - риск для портфеля

Как диверсификация влияет на надежность инвестиционного портфеля? В чём риск при неправильной диверсификации? Конечно же в большей потере Ваших денежных средств.

Нельзя допускать того, чтобы Ваш портфель состоял из активов одного направления.

Например: идёт падение цен на нефть, которое тянет вниз прежде всего акции нефтяного сектора. Если в Вашем портфеле одна нефтянка, то портфелю конечно будет очень больно.

Или Вы решили приобрести только банковский сектор. Объявили санкции в отношении нашей страны. Акции банков в этом случае под большим давлением.

Поэтому, имеет смысл пропорционально диверсифицировать Ваши вложения на фондовом рынке в соответствии с разными секторами экономики.

Надеюсь, понятно почему риски и диверсификация инвестиционного портфеля взаимосвязаны.

Виды диверсификации портфеля

Для правильного "разнообразия" портфеля надо иметь представление о видах диверсификации инвестиционного портфеля:

  • инструментальная - диверсификация по какому-то активу (инструменту). Например, вы решили инвестировать деньги в криптовалюту, и распределили свои средства в разные виды крипты;
  • валютная - вложение денежных средств в разные валюты: рубли, доллары и евро. Если хранить деньги в разных валютах, то на выходе у Вас получается вполне стабильная картина;
  • географическая - инвестирование в фондовые рынки разных стран, преимущественно конечно в фондовый рынок США. В данном случае имеются в виду не только акции американских компаний, но и ЕТФ - акции иностранных биржевых фондов (США, Китай и другое);
  • по сроку вложения денежных средств: долгосрочная или краткосрочная. В нашей стране всё-таки лучше делать диверсификацию портфеля с горизонтом 1 год;
  • по виду деятельности на фондовом рынке: если Вы планируете заниматься трейдингом (достаточно рискованный вид деятельности), то доля Вашего портфеля предназначенная для этого должна быть сбалансирована долей портфеля, вложенные в малорискованные активы, облигации например;
  • по ликвидности компаний: можно предусмотреть в портфеле долю вложения в малоликвидные компании. Что это даёт: периодически такие эмитенты (второй эшелон) делают хорошие выстрелы на рынке. Но не надо во второй эшелон заходить всеми средствами, просто можно и не дождаться этой "ракеты".

Вы сами для себя должны решить - как Вам лучше диверсифицировать свой портфель. Однозначного решения по диверсификации Вы не найдете.

Помните, что "очень широкая" диверсификация портфеля помогает минимизировать потери денежных средств, но вместе с тем делает портфель менее прибыльным.

Поделиться
Похожие записи
Комментарии:
Комментариев еще нет. Будь первым!
Имя
Укажите своё имя и фамилию
E-mail
Без СПАМа, обещаем
Текст сообщения
Отправляя данную форму, вы соглашаетесь с политикой конфиденциальности и правилами нашего сайта.
Adblock
detector